未来汽车金融走向——汽车金融一枝独秀？

　　今年以来，汽车金融市场全面回暖，随着东风日产与菲亚特相继成立汽车金融公司，目前跨国汽车公司在中国建立的汽车金融公司已达到9个。曾经逃离“汽车贷款”的银行也卷土重来，纷纷重新“捡起”车贷业务。加上租赁公司、担保公司等加快了涉足步伐，整个市场“扩张”已是不争的事实。

　　从大背景看，目前中国汽车市场中贷款买车的比例大约为7%到8%。而在发达国家中，这个比例为50%。中国目前汽车销量以每年20%到30%的比例增加，到2025年，中国汽车金融业将有5250亿元的市场容量。如此庞大的市场空间，自然吸引各路诸侯将目光锁定在这块“蛋糕”上。

　　中国汽车产业正处于一个快速增长期。据估计，中国现在有6000万到8000万左右并不断扩大的中等收入人士，是未来汽车消费的主要群体。另外，中国目前有能力购买汽车的家庭约有1000万家，预计5年后，这一数字将达到5000万家。

　　业内专家表示，如果汽车信贷消费能跟上，对销售的推动将是“成倍”的，未来国内汽车消费信贷的市场空间相当大。目前国际上流行的是汽车制造厂成立金融公司，联合经销商，为客户提供汽车销售及售后的一条龙服务。在国外，汽车消费贷款的70%至80%均由汽车金融公司提供，事实上汽车金融公司已成为汽车企业的主要利润来源之一。汽车金融公司这种舶来品落户中国之后，随着汽车市场的渐渐转暖以及宏观调控的逐步深入，日益受到购车族的青睐，大有全面取代银行车贷业务的趋势。

　　最近，有专业人士得出一个惊人的推论：“鉴于汽车金融公司得天独厚的优势，若干年后汽车金融公司将有可能成为汽车企业生存的条件。”也就是说，一个汽车企业要生存、要发展，不建立自己的汽车金融公司将寸步难行。他的依据是，跨国汽车公司在华的扩张也越来越依赖于金融公司的帮助。因为他们并不是“热心”于车贷，而是通过金融服务延伸自己的产业链。事实证明：金融服务做得越好，市场份额也就越大。

　　这种说法得到了有些业内人士的认同，一位汽车企业的老总对笔者表示；也许用不了多久，汽车金融公司就有可能成为汽车企业生存的条件，汽车产业会有较大的增长，但是供求关系会发生逆转，汽车销售会成为一个非常重要的环节，汽车金融服务公司会越来越占据主导地位，汽车企业将越来越离不开销售自己的品牌产品的汽车金融公司。汽车信贷后面是贯穿于整个汽车价值链的巨大金融服务市场，相信将有越来越多的企业介入到这一领域中来。

　　“届时，也许国内所有的汽车企业都会拥有所属的汽车金融公司。” 一位金融界朋友对笔者说：“目前世界著名的汽车制造商大都拥有自己的金融服务公司，为汽车销售提供手续简便的贷款、保险等一系列服务。汽车企业拥有专业汽车金融公司后，可以进一步拉动其销售，令其市场前景更加广阔。”

　　但是这一预测在得到部分人赞同的同时，也遇到了不少人士的质疑。纵然汽车金融公司在汽车生产企业的发展中所起的作用越来越大，但说其将成为汽车企业不可或缺的“心脏”，汽车行业内相当比例的从业者并不认同。

　　中国汽车技术研究中心汽车金融工程研究所所长王再祥认为，这种预测有一定道理，但过于绝对和片面。汽车金融公司具备“逆汽车产业周期而为”的功能。汽车产业本身是周期性波动发展的，当它处于高峰而超出产能限制时，汽车金融可以通过利率、信贷价格等方式，来控制社会的汽车信贷总量；当它处于低潮达不到产能时，汽车金融要通过放松信贷总量增加汽车贷款投放，来扩大汽车销售，起到平移汽车产业周期的作用，起到了一个“调节器”作用。

　　上汽通用金融公司一位资格人士指出，“汽车金融公司将成为汽车厂商存在的一个必要条件”的提法显然并不全面。即使在国外，对于生产特种车或顶级豪华车等的汽车厂家，这一类车型需求量不大，所以它们的产量很小，就没必要建立自己的金融公司，因为厂商是否需要自己的汽车金融公司，是建立在汽车销售达到一定规模的基础上的，产量小或规模较小的汽车厂家完全可以委托独立性质的金融公司或机构来开展汽车信贷等金融业务。

　　上海大众相关人士则表示，汽车金融公司的确对企业的平稳发展与长远利益有着重要的作用，但不同的公司根据各自不同的情况，发展策略也是不一样的，针对不同的企业不能一概而论。若干年后，汽车金融公司是否将达到中国汽车生产企业的“心脏”地位，还需要更为冷静的评断。

　　一位业内人士向笔者预测未来汽车金融的走向——若干年后，我国汽车消费信贷将是一个多元化、专业化、金融与非金融公司并存竞争的新时代。有条件的汽车厂商都应该建立自己的汽车金融平台，车贷手续大大简化。汽车金融公司将彻底颠覆在中国有着数十年历史的传统银行贷款购车理念，老百姓将享受到前所未有的低利率贷款和其他便利，并将逐渐取代银行贷款成为未来主流贷款购车方式。为此，银行将逐渐退出汽车金融市场。而更多地在融资、支付结算、信用卡业务等方面，与专业汽车金融公司形成互补的业务合作，从而推动了汽车金融服务向纵深发展。