1968年,奔驰在日内瓦车展发布了百公里加速仅6.5秒,最高时速可达220公里/小时的300SEL。不过由于当时AMG公司规模太小,直到1969年奥弗莱希特才花12万马克买来一辆事故车。两人在随后的两年里对该车进行了一系列改造。AMG为300 SEL减重了175公斤,但并未放弃优雅的桃木内饰。当时,奔驰的工程师已经尝试将300 SEL的6.3升发动机扩缸至6.8升,并可以得到370马力。于是,梅尔彻在前同事的帮助下得到了这台测试发动机,并在AMG的工厂里为它进行进一步改造。最终使它达到了428马力的最大功率,让300 SEL赛车达到了265公里/小时的最高时速。
1971年斯帕24小时耐力赛中,搭载这台6.8升的300 SEL赛车在同类型中获得了冠军,并在整个耐力赛中获得亚军。这让AMG在赛车领域树立了第一个里程碑,AMG的实力展现在全世界面前。
伴随着赛场上的成功,量产车的销售也变得容易。当时AMG可以为300 SEL提供两种改装方案。入门型以3.5升为基础,动力提升至290马力;而6.3升V8发动机的功率可提升至320马力,是当时最快的四门轿车。
由于一项创新技术,AMG 在1984年成为了发动机制造商:梅尔彻开发了完全独立的气缸盖(每缸四气门)。1986年,AMG 在E级前身W123/W124中搭载了具备该技术的5.0升V8发动机,并以昵称"铁锤"而闻名全球。在美国,这款轿跑车至今依然是 AMG 众多青睐者心中的唯一偶像。