三、汽车行业环境分析

1、宏观经济政策环境

　　世贸组织下调今年贸易增长预期。

　　世界贸易组织9月19日发布最新经济数据，预计2013年全球贸易额将增长约2.5%，低于今年4月份预测的3.3%。世贸组织称，发展中经济体的进口需求在回升，但回升速度低于预期，阻碍了发达经济体和发展中经济体2013年上半年的出口增长，这是贸易增长预期下调的原因。数据还显示，2014年全球贸易额预计增长4.5%，低于今年4月份预期的5%。其中，发达经济体和发展中经济体的出口增幅分别为2.8%和6.3%，进口增幅分别为3.2%和6.2%。 此外，世贸组织也公布了一些令人振奋的消息：欧洲主权债务危机自去年以来大幅缓和，美国失业率从金融危机后10%的高位降至7.3%，日本自采取新财政和货币政策后国内生产总值（GDP）增速提高，中国最新工业生产数据显示该国经济正在恢复活力。。

　　IMF：联储退出给新兴市场带来风险。

　　国际货币基金组织(IMF)在日前发布的一份研究报告中预测，近期新兴市场国家将因为美国收紧货币政策而面临经济增长放缓的风险。报告指出，目前需要强化全球性行动来重启增长，并更好地控制风险。一些下行的风险已经变得更为紧迫。新兴经济体在美国货币政策将逐步紧缩的背景下显得更为脆弱。各国决策者应做好准备来应对金融不稳定性的增加，应该允许汇率对变化中的情况做出反应，但也需要为调整政策带来的风险做好防护。IMF还指出，美联储被认为最快会在本月17日到18日的例会中决定开始减少经济刺激措施的力度。目前最大的担忧就是可能出现全球长期的，较为低迷的经济增长，目前正在考虑对部分新兴经济体的近期增长预测作出向下修正。

　　对于欧美日等发达经济体前景，报告指出，在美国和其他发达经济体加速增长的情况下，2013年到2014年全球经济整体也会加速增长，这还是受益于发达国家高度宽松的货币政策。受到复苏的劳动力和房地产市场推动，美国经济在明显的复苏之中。不过由于消费税的增加所造成的影响，以及刺激型开支的放缓，日本经济增长可能会更加温和。预计欧元区在第三季度中会有继续的复苏，但是欧元区还需要通过修复银行的资产负债表，并且在建立银行联盟方面取得进展，以增加信贷供应，才能全面进入复苏态势。。

　　美联储维持850亿美元的购债规模不变。

　　北京时间周四(9月19日)02:00，美联储(Fed)公布9月利率决议声明，称维持每月850亿美元购债规模不变，令市场大跌眼镜。声明表示，自美国联邦公开市场委员会(FOMC)7月利率决议会议以来，经济活动一直以适当速度扩张，一些经济指标也显示美国就业市场最近几个月来也在持续改善，但失业率仍然高企。家庭开支及企业固定投资有所上升，房地产市场也在走强，但抵押贷款利率也进一步上涨，且财政政策正在限制经济增长。美国经济及就业市场下行风险已有所消减，但如果市场利率持续走高，可能影响此后经济动能；将继续每月收购450亿美元长期国债以及400亿美元抵押贷款支持证券资产。美联储称，将在失业率在6.5%以上以及1-2年期通胀预期低于2.5%的情况下继续维持超低利率不变；将在日后基于经济前景状况，以及购债的利弊得失状况，再考虑是否调整购债力度。

　　上海自贸区方案最快本周披露涉及近100项试点任务。

　　9月11日悉，中国（上海）自由贸易试验区总体方案草案几经修改，目前已基本定稿，也已走完相关法律程序，最快将于本周正式对外披露。方案公布后，上海将出台自贸区管理暂行办法。

　　据知情人士透露，自贸区总体方案涉及近100项试点任务，包括进一步深化改革、加快政府职能转变、积极探索投资管理模式创新、扩大服务业开放、加快转变贸易发展方式、深化金融领域的开放创新、建立与试验区相适应的监管等制度环境等，其中超过一半属于制度创新的范畴。制度创新主要集中在四个方面，分别是：扩大投资领域的开放、推进贸易发展方式的转变、金融领域的开放以及加快政府职能的转变。

　　金融领域开放方面，自贸区将探索建立试验区金融监管新体制，将会有一揽子制度创新，包括人民币自由兑换、资金自由流通等。

　　上海自贸区将于29日挂牌 首批改革政策细则将披露。

　　9月24日悉，9月29日当天下午，上海市政府将召开新闻发布会，公布上海自贸区首批政策改革细则。上海自贸区总体细则将有98项政策试点。自贸区挂牌时首批将公布55项，其余43项将在年底前出台。首批细则围绕境外投资管理制度，方案涉及制度创新、扩大开放、功能扩展和政策保障等方面。但并不涉及市场高度关注的金融创新具体内容。此前市场热传的针对某些企业15%的税收减免政策并未列入最终的自贸区总体方案中。

　　上海自贸区的试验主要围绕三方面开展，一是要转变政府职能，探索推动行政审批的改革；二是要推动服务业的扩大开放；三是在创新投资管理模式方面作出探索。

　　9月工业增加值增速或重回个位数 多方迹象显露颓势。

　　8月我国规模以上工业增加值同比实际增长10.4%，增幅年内首次上升到两位数。然而近日通过多方走访了解到，在货币收紧、预期修正、盈利不足、高温不再、基数较高等众多因素叠加下，这种良好的回升势头很难持续，9月规模以上工业增加值同比增幅很可能将再次回落到个位数。

　　央行第3季度企业家调查：37.8%认为宏观经济偏冷。

　　9月18日悉， 央行近日发布2013年第3季度中国人民银行企业家问卷调查结果，数据显示：企业家宏观经济热度指数为32.5%，较去年同期上升1.1个百分点，较上季略降0.7个百分点，降幅较上季收窄1.7个百分点。37.8%的企业认为宏观经济"偏冷"，59.4%认为"正常"，2.8%认为"偏热"。

　　9月汇丰PMI初值创6个月新高。

　　9月23日，汇丰中国公布的最新数据显示，9月汇丰PMI预览值（初值）为51.2，较上月大幅提高1.1个百分点，好于50.9的市场预期，并创下6个月新高。在构成汇丰PMI的全部11个分项数据中，除就业指数仍低于荣枯线外，包括产出和新出口订单指数在内的其他核心指标全面呈现扩张走势。

2、相关行业政策动态

　　大气十条圈定严管区：京津冀及周边为重中之重。

　　9月16日悉，环保部网站日前发布关于认真学习领会贯彻落实《大气十条》的通知，确定的重点治理地区是京津冀、长三角、珠三角三大重点区域，其中，京津冀及周边地区（北京、天津、河北、山西、内蒙古、辽宁、山东）是重中之重。 通知在狠抓《大气十条》贯彻落实的几点要求中指出，《大气十条》强调分区施策、分阶段治理的差别化目标任务，确定的重点治理地区是京津冀、长三角、珠三角三大重点区域，控制的主要污染物是细颗粒物（PM2.5），其他地区控制的主要污染物是可吸入颗粒物（PM10）。

　　发改委：车用汽柴油升级至第四阶段涨290和370元/吨。

　　9月23日，国家发改委发布消息，决定对油品质量升级实行优质优价政策，车用汽、柴油质量标准升级至第四阶段每吨分别加价290元和370元；从第四阶段升级至第五阶段每吨分别加价170元和160元。

　　通知指出，上述加价标准是按照合理补偿成本、优质优价和污染者付费原则，根据油品质量升级成本调查审核结果，在企业适当消化部分升级成本的基础上确定的。

　　价格政策的操作方式是"统一公布，分散实施"，并不意味着全国油品价格立即都会提高。此次国家公布统一的加价标准后，具体操作交给地方，由各地结合当地实际，可以省为单位，也可以城市为单位自行确定油品质量升级进程，并适时按国家规定的加价标准出台当地的加价政策。

3、汽车行业政策动态

　　环保部发布轻型汽车污染物排放新标准。

　　9月18日悉，环境保护部会同国家质检总局近日发布了《轻型汽车污染物排放限值及测量方法（中国第五阶段）》大气污染物排放标准。要求国内在售的3.5吨以下的轻型汽车从2018年1月1日起，全面实施国Ⅴ排放标准。据悉，该标准适用于新车定型、生产和销售环节，但不涉及在用车辆。

　　据相关负责人表示，与现行的国家第四阶段轻型汽车污染物排放标准相比，国五标准进一步提高了排放控制要求，其中氮氧化 物排放限值严格了25%-28%、颗粒物排放限值严格了82%，并增加了污染控制新指标颗粒物粒子数量。国五标准还加强了新车环保管理要求，将车辆排放考 核里程延长一倍，提高了车载诊断系统的排放控制功能要求等。

　　这是继2001年发布的第一和第二阶段和2005年发布的第三、四阶段的《轻型汽车污染物排放限值及测量方法》之后，国内第五次提高汽车排放限值。

　　工信部：落实40多亿元资金支持新能源汽车技术开发。

　　9月11日，工信部副部长苏波表示，支持新能源汽车发展的政策都在继续，未来降低新能源汽车的成本，最终需要依靠技术开发，工信部与财政部共同落实40多亿元资金用于支持企业。

　　苏波表示，新能源汽车仍处在发展的过程中，全球都在技术攻关、消除发展障碍。政策方面，支持汽车及新能源汽车行业的政策都在继续。政府已经成立的新能源汽车攻关专项，工信部与财政部共同落实40多亿元资金用于支持企业，用于包括新能源汽车设计、电池开发等在内的专题项目的开发。

　　新能源车补贴新政发布 或破除地方保护。

　　9月17日，财政部、科技部、工信部、发改委四部门联合下发《关于继续开展新能源汽车推广应用工作的通知》。通知提出，依托城市推广应用新能源汽车，对消费者购买新能源汽车给予补贴，对示范城市充电设施建设给予财政奖励。

　　通知指出，继续依托城市尤其是特大城市推广应用新能源汽车。重点在京津冀、长三角、珠三角等细颗粒物治理任务较重的区域，选择积极性较高的特大城市或城市群实施。中央财政将安排资金对示范城市给予综合奖励，奖励资金将主要用于充电设施建设等方面。体现新政对充电设施建设的重视。

　　通知提出，作为示范城市或区域须满足的条件包括：2013－2015年，特大型城市或重点区域新能源汽车累计推广量不低于10,000辆，其他城市或区域累计推广量不低于5,000辆；推广应用的车辆中外地品牌数量不得低于30%等。

4、地方政策

　　北京年底前出台分区域分时段限行政策。

　　9月2日，北京环保局发布"清洁空气行动计划"，要求交通委和环保局牵头研究制定征收交通拥堵费政策；交通委和交管局牵头制定智能化车辆电子收费识别系统等；交通委、交管局、城管执法局落实区域差别化停车收费制度，引导降低中心城区车辆使用强度。

　　计划提出，2013年底前，北京将研究完善并出台小客车分区域、分时段限行政策。市交通委、市交管局牵头研究制定扩大外埠车辆限行的范围和时间，力争2014年实施。

　　北京：购车摇号新政11月底公布 中签比至少132:1。

　　9月4日悉，按照"清洁空气行动计划"要求，明年将进一步严格小客车指标配臵数量，单月购车指标将减少，具体实施方案将在今年11月底公布。有关人士建议，应盘活目前的汽车存量，以家庭为单位进行车辆更新，让更多刚需的家庭有机会购车；在缩减私家车购车指标的同时，应推进公车改革，以保障政策的公平性。

　　新政后每月的购车指标还要进一步压缩。目前，相关部门正在研究，预计新摇号政策将在今年11月底公布，2014年正式实施。

　　杭州：出台十条新政促消费 鼓励购臵本地产汽车。

　　8月30日，杭州市正式发布了《关于扩大内需提振消费的实施意见》对于新政的用意，文件明确其作用为"扩大内需、提振消费"。个人购臵新能源和本地产汽车，将得到相应的优惠政策，同样，旅游、通讯等多个领域消费，均有补贴，该政策已于9月1日开始施行，有效期至明年9月30日（除另有明确期限外）。

　　其中，首条政策便提及到要实施汽车购臵惠民政策，具体措施为，鼓励个人消费者购臵新能源和本地产汽车。继续做好新能源汽车扶持发展政策的落实工作；鼓励个人消费者新购臵本地产汽车。杭州当地产的汽车并不多，目前，包括众泰、纳智捷、青年莲花等，而浙江省内产地的汽车品牌则较多，如吉利等。

　　河南出台新能源汽车财政补助政策 最高42万。

　　9月9日悉，为推动新能源汽车产业发展，河南省日前出台政策，对2013年购买省内生产的纯电动汽车和插电式混合动力汽车用于城市公共交通及城际客运的企业，将予以财政补助。

　　据介绍，该政策的补助时间为2013年1月1日至12月31日，补助对象是购买省内生产、列入国家《节能与新能源汽车示范推广应用工程推荐车型目录》的纯电动汽车和插电式混合动力汽车用于城市公共交通(包括出租运营)及城际客运的企业。10米以上插电式混合动力客车补助42万元/辆，10米以上纯电动公交客车补助50万元/辆，出租运营纯电动小汽车补助6万元/辆。

　　河南三城市将申请新能源汽车推广示范城市。

　　9月24日，河南省工信厅装备工业处副处长田应军表示，依照国家的要求，河南省将推荐郑州、新乡与三门峡申请新能源汽车推广应用示范城市。 从企业层面来讲，目前河南省能够享受此次国家新能源汽车补贴方案的企业有4家，分别是宇通客车、少林客车、郑州日产和郑州海马。对这些企业，河南省会给予一定的帮助，以便让企业得到更好的发展。

　　上海车牌连跌六月 下月取消"警示价"。

　　9月15日，在上海私车牌照拍卖会上，投放额度9,000张，"警示价"为72,600元。最终结果显示：最低成交价73,400元。

　　针对车牌价的一路猛涨，上海出台"组合拳"手段挤压投机"水分"，包括 "限价令"、"新牌上新车"、"二手车带车牌过户1年内不得再度转让"等措施。尤其是今年4月上海私车牌照拍卖新设"警示价"后，当月沪牌在"九连涨"后首次下跌，此后5月、6月接连再跌。但按照上海市的规定，从下个月起，"警示价"政策将取消。

　　上海拟出台"有车者自备车位"政策。

　　9月24日悉，就上海市人大代表建议制定类似于日本《车库法》中"有车者自备车位"的地方性法规的意见，市建交委日前答复市人大代表时称，本市有关部门将开展深入细致的可行性研究。

　　目前，上海市关于停车管理的办法有《上海市停车场(库)管理办法》，如要上升为地方性法规，需经过一段时间的实践、总结，提请人大审议，纳入人大地方性法规的立法计划。市建交委等相关部门已将"拥车者自备车位"列入综合交通管理政策储备，开展深入细致的可行性研究。